Сколько надо держать акции, чтобы не платить налог?

Инвестор из Новосибирска продал акции российского застройщика за 3,2 миллиона рублей, которые покупал в 2019 году за 800 тысяч. Прибыль составила 2,4 миллиона, но налог он не заплатил — применил льготу на долгосрочное владение. Этот случай демонстрирует, как грамотное использование налоговых механизмов позволяет сохранить весь заработанный доход от операций с ценными бумагами.

Основные механизмы налоговой оптимизации

Российское налоговое законодательство предусматривает несколько инструментов, которые освобождают владельцев ценных бумаг от уплаты налога на доходы физических лиц (НДФЛ). Эти механизмы основаны на сроке владения активами и предназначены для стимулирования долгосрочных инвестиций через брокерские счета и индивидуальные инвестиционные счета (ИИС).

Льгота на долгосрочное владение (ЛДВ) — инвестиционный налоговый вычет, который освобождает от НДФЛ прибыль от продажи определенных ценных бумаг, обращающихся на организованных торгах отечественных фондовых бирж, таких как Московская биржа (MOEX). Инструмент действует для активов, приобретенных после 1 января 2014 года, и распространяется только на налоговых резидентов Российской Федерации.

Трехлетняя льгота владения

• Минимальный срок владения ценными бумагами для применения налоговой льготы составляет три полных года с момента их приобретения. Отсчет начинается со дня покупки или зачисления бумаг на счет, если они получены в дар или по наследству. Максимального срока владения активами для применения ЛДВ не существует — инвестор может удерживать бумаги десятилетиями.
• Размер льготы рассчитывается как произведение количества полных лет владения на 3 миллиона рублей. Минимальная сумма вычета составляет 9 миллионов рублей за три года, 12 миллионов за четыре года и так далее. При продаже акций, находившихся в собственности пять лет, инвестор может освободить от налогообложения прибыль до 15 миллионов рублей.
• Трехлетняя льгота применяется к акциям российских компаний, облигациям, обращающимся на организованном рынке ценных бумаг, и паям открытых паевых инвестиционных фондов (ОПИФов) под управлением российских управляющих компаний. Налоговая льгота автоматически применяется брокером при расчете налоговой базы, либо инвестор может вернуть излишне уплаченный налог через декларацию 3-НДФЛ в Федеральной налоговой службе (ФНС).

Пятилетняя льгота владения

Для владельцев акций действует специальная пятилетняя налоговая льгота, которая полностью освобождает от НДФЛ доход от продажи, если бумаги находились в собственности не менее пяти лет. Эта льгота распространяется как на российские, так и на иностранные акции, приобретенные на обычном брокерском счете или ИИС.

С 1 января 2025 года вступили изменения: освобождение от налога для резидентов действует только в пределах дохода 50 миллионов рублей. Превышение этого лимита облагается НДФЛ по ставке 15% для доходов выше 5 миллионов рублей или по стандартной прогрессивной шкале. До 2025 года эта льгота действовала без ограничений для резидентов и нерезидентов Российской Федерации.

Для применения пятилетней льготы необходимо соблюдение трех условий: активы эмитента не более чем на 50% состоят из российской недвижимости по данным отчетности на последний день месяца перед продажей, компания не зарегистрирована в офшорной зоне согласно списку Министерства финансов РФ (Минфин), а сделки РЕПО и займы ценных бумаг не прерывают срок владения. Льгота применяется только к приросту стоимости акций — дивиденды всегда облагаются налогом в полном объеме.

Особенности применения льгот

Срок владения ценными бумагами не прерывается при их передаче в заем, совершении операций РЕПО или переводе между собственными счетами у разных брокеров. Это означает, что инвестор может менять брокера, не теряя накопленного периода владения для применения налоговых льгот.

Налоговая льгота не распространяется на прибыль от продажи активов, учтенных на индивидуальном инвестиционном счете (ИИС). Ранее существовала возможность перевести бумаги с ИИС на обычный брокерский счет и после трех лет владения воспользоваться вычетом, но с 2025 года эта опция полностью отменена. Владельцы ИИС-3, открытых после 1 января 2024 года, получают доступ сразу к двум типам вычетов: на взнос до 400 тысяч рублей ежегодно и на доход при закрытии счета после пяти лет владения.

Инструменты без льгот

Пятилетняя льгота не действует при продаже облигаций, включая корпоративные и государственные, депозитарных расписок, а также паев инвестиционных фондов — паевых инвестиционных фондов (ПИФ), биржевых паевых инвестиционных фондов (БПИФ) и фондов, торгуемых на бирже (ETF). К купонным выплатам по облигациям льгота также не применяется. С 1 января 2028 года для операций с облигациями и инвестиционными паями налоговая льгота вообще не предусмотрена — освобождение от налога сохранится только для акций при сроке владения пять лет по общему правилу согласно статье 284.2 Налогового кодекса Российской Федерации (НК РФ).

Зарубежные брокеры не предоставляют льготу на долгосрочное владение, не подают сведения в налоговую инспекцию и не удерживают НДФЛ, поскольку не являются налоговыми агентами на территории России. Инвесторам, работающим через иностранных брокеров, необходимо самостоятельно декларировать доходы и уплачивать налоги в ФНС.

Практические рекомендации для инвесторов

1. При планировании инвестиционной стратегии следует учитывать временные рамки владения активами. Для получения минимальной трехлетней льготы на акции, облигации и паи необходимо удерживать позиции не менее 1095 дней с даты покупки. Пятилетняя льгота требует непрерывного владения акциями не менее 1825 дней.
2. Инвесторы могут применять льготу на долгосрочное владение неограниченное количество раз для ценных бумаг разных эмитентов. Если льгота не была применена по истечении минимального срока владения, следующая возможность ее использования появится через полный календарный год. Решение о моменте продажи ценных бумаг принимает их владелец самостоятельно, исходя из рыночной конъюнктуры и налоговых преимуществ.

Возврат налога через декларацию

Если брокер не применил льготу при расчете налоговой базы, инвестор может вернуть излишне уплаченный НДФЛ через подачу декларации 3-НДФЛ в налоговый орган. При обращении за льготой в ФНС налог можно вернуть за три года, предшествующих году продажи ценных бумаг. Для безошибочного заполнения декларации и расчета максимальной суммы налоговых вычетов рекомендуется обращаться к специализированным налоговым консультантам.

Вычет за текущий год можно оформить только в течение следующих трех лет. Например, если деньги вносились на ИИС в 2024 году, льгота будет доступна в 2025, 2026 и 2027 годах. Налоговый вычет на доход по ИИС оформляется один раз при закрытии счета после окончания минимального срока владения — три года для ИИС старого типа и пять лет для ИИС-3.

Изменения законодательства

Налоговая реформа 2025 года ввела существенные ограничения для крупных инвесторов. Совокупная налоговая база, освобожденная от налога по трехлетней и пятилетней льготам, не может превышать 50 миллионов рублей для налоговых резидентов России. Продажа бумаг сверх этого лимита облагается НДФЛ по прогрессивной шкале — 13% для доходов до 5 миллионов рублей и 15% для превышающей суммы.

Нерезиденты Российской Федерации с 1 января 2025 года не могут воспользоваться льготой даже при соблюдении пятилетнего срока владения акциями. Доходы нерезидентов от продажи ценных бумаг облагаются НДФЛ в полном объеме по ставке 30%, независимо от длительности владения активами.

Переходные положения

Для акций, приобретенных до 1 января 2028 года, сохраняется возможность применения трехлетней льготы на долгосрочное владение в соответствии с действующими правилами. После этой даты минимальный срок владения акциями для получения налоговой льготы составит пять лет по общему правилу статьи 284.2 НК РФ. Облигации и инвестиционные паи, приобретенные после 1 января 2028 года, не будут подпадать под действие налоговых льгот независимо от срока владения.

Владельцы ИИС, открытых до 31 декабря 2023 года, сохраняют право на получение вычетов на старых условиях. Они могут трансформировать свои счета в ИИС-3, получив доступ к более гибким условиям налогообложения с минимальным сроком владения пять лет и лимитом совокупного дохода 30 миллионов рублей. Если по старому ИИС уже получался вычет на взнос, вычет на доход при закрытии счета оформить невозможно.

Для достижения успеха в трейдинге по системе Smart Money крайне важно интегрировать эти стратегии в вашу инвестиционную практику. Это не только позволит вам сократить налоговые выплаты, но и повысит ваши шансы на долгосрочный успех. Для получения дополнительных советов и информации подписывайтесь на нашу группу в Telegram здесь.

В мире трейдинга, где каждая деталь имеет значение, важно знать, как минимизировать налоговые обязательства на дивиденды и доходы от акций. Каналы «Алхимия Трейдинга» на различных платформах предлагают вам уникальные стратегии и советы, которые помогут вам эффективно управлять своими инвестициями. Узнайте о долгосрочном владении акциями, налоговых вычетах и индивидуальных инвестиционных счетах на нашем Rutube, получайте эксклюзивные видео на YouTube, участвуйте в обсуждениях на VK Video и следите за актуальными трендами на Дзене. Подписывайтесь и повышайте свою финансовую грамотность вместе с нами!